Хорошего понемножку. Льготные кредиты на жилье закончились?

Лимит ипотечной программы Внешэкономбанка (ВЭБ), а это около 250 млрд руб., практически исчерпан, и теперь у россиян будет меньше возможностей взять кредит на покупку недвижимости на льготных условиях и по ставкам ниже рыночных.

 

Официально государственная программа льготной ипотеки ВЭБ, которая начала действовать в декабре 2010 г., была рассчитана до 31 декабря 2013 г. Однако ее продлили. Причина переноса сроков заключалась в том, что ВЭБ, предоставив банкам деньги для выдачи ипотечных кредитов населению и застройщикам, не успел выкупить закладные. Не все банки-участники смогли рефинансировать кредиты во ВЭБ, поскольку их закладные не соответствовали требованиям гарантированного выкупа. Прежде всего не было оформлено право собственности на жилье, ведь большая часть займов (около 65%) была выдана на этапе строительства домов. Поэтому ВЭБ предоставил банкам еще год на рефинансирование таких кредитов. В пресс-службе госкорпорации отметили, что речь идет о продлении не самой программы, а сроков выкупа ВЭБ ипотечных облигаций.

 

Если бы ВЭБ не пошел на это, рассуждает Михаил Кузьмин, аналитик «Инвесткафе», то банкам пришлось бы самостоятельно обслуживать займы и, вероятно, повысить ставки по новым кредитным продуктам.

 

Программа ипотеки с поддержкой государства была запущена в посткризисный период для поддержки проектов строительства доступного жилья. ВЭБ предоставлял ликвидность кредитным организациям, а те, в свою очередь, выделяли застройщикам средства по ставке не выше 10% (и населению — под 11%), затем госкорпорация выкупала облигации с ипотечным покрытием. Таким образом было инвестировано 250 млрд руб. Из них 50 млрд руб. составляли собственные средства ВЭБ, 160 млрд руб. — средства пенсионных накоплений и 40 млрд руб. — средства Фонда национального благосостояния.

 

В число банков-участников вошли ВТБ24, Газпромбанк, Сбербанк, АИЖК, «Уралсиб», Ханты-Мансийский банк, Инвестторгбанк, ТрансКапиталБанк, банки «Зенит», «АК БАРС».

 

Программа льготной ипотеки охватила практически все регионы страны. При этом более половины кредитов было выдано в Санкт-Петербурге и Ленинградской области, Москве и Подмосковье, Челябинской, Свердловской, Новосибирской, Тюменской областях, Краснодарском крае и Ханты-Мансийском автономном округе.

 

По словам Антона Сороко, аналитика инвестиционного холдинга «ФИНАМ», эта программа поддержала ипотеку и стала одним из факторов, который позволил российскому ипотечному рынку быстро достигнуть докризисных объемов сделок, а в 2012 г. уже существенно превзойти их. В 2011-м и частично в 2012 г. данная программа оказывала на ставки сдерживающее воздействие, отмечает М. Кузьмин.

 

Использованный механизм предоставления ликвидности банкам с целью расширения рынка ипотеки хорошо зарекомендовал себя и в других странах, в частности в США, отмечает А. Сороко. Он позволил существенно снизить ставки по жилищным займам, а также активно управлять портфелем закладных.

 

Такое фондирование, говорит А. Сороко, дешевле чистого заимствования денег и позволяет существенно расширить кредитное плечо банка. При этом доходность составляла примерно 8–9%. С помощью этой программы, добавляет М. Кузьмин, кредитные организации получили необходимое долгосрочное финансирование.

 

По состоянию на 1 октября 2013 г. лимит программы был исчерпан на 98,36%, всего выдано кредитов на сумму около 147,5 млрд руб. Пролонгация программы, несмотря на отсутствие увеличения ее финансирования, является положительным моментом для рынка ипотечного жилищного кредитования, высокие ставки на котором ограничивают спрос.

 

По словам главы ВЭБ Владимира Дмитриева, «вся ипотека, работающая помимо этой государственной программы, вышла на показатель по процентным ставкам гораздо ниже, чем те, которые были до запуска этой программы».

 

В конце 2013 г., говорит А. Сороко, динамика на рынке кредитования, скорее всего, останется прежней. Медленное снижение ставок по кредитам, в том числе и по ипотечным займам, с большой долей вероятности продолжится. В течение ближайших кварталов этот показатель может снизиться на 0,4–0,8 п.п. По итогам 2013 г. темпы роста ипотечного рынка несколько снизятся по сравнению с 2012 г., но тем не менее останутся достаточно высокими — около 18–20%, а суммарный объем сделок может достигнуть 1,2 трлн руб.